ЩО? Coty Inc. визначила ціну випуску облігацій на загальну суму 900 млн доларів США під 5,600% річних з погашенням у 2031 році, закриття пропозиції очікується приблизно 15 жовтня 2025 року, за умови дотримання звичайних умов.
ДЕТАЛІ Облігації, випущені спільно компанією Coty та її дочірніми компаніями HFC Prestige Products, Inc. і HFC Prestige International U.S. LLC, будуть першочерговими незабезпеченими зобов’язаннями за умови збереження ними рейтингів інвестиційного рівня щонайменше від двох з трьох основних рейтингових агентств. Якщо рейтинги впадуть нижче інвестиційного рівня, облігації стануть пріоритетними забезпеченими зобов’язаннями, повністю гарантованими дочірніми компаніями Coty і забезпеченими першочерговим правом застави на ту саму заставу, що забезпечує існуючі кредитні лінії.
Coty має намір використати чисті надходження разом з наявними грошовими коштами для погашення своїх 5,000% забезпечених облігацій з терміном погашення у 2026 році та частини 3,875% забезпечених облігацій з терміном погашення у 2026 році за номінальною вартістю плюс нараховані відсотки. Транзакція є частиною постійних зусиль Coty з оптимізації структури капіталу та продовження строків погашення боргу.
Облігації розміщуються серед кваліфікованих інституційних покупців відповідно до Правила 144А та серед інвесторів за межами США відповідно до Положення S і не будуть зареєстровані відповідно до Закону США “Про цінні папери”.
ЧОМУ? Новий випуск підтримує стратегію управління балансом Coty, зменшуючи короткостроковий тиск на рефінансування та забезпечуючи довгострокове фінансування на тлі постійного фокусу на скороченні боргу та фінансовій гнучкості.
Джерело: Business Newswire
The post Coty розмістила облігації на 900 мільйонів доларів США для рефінансування боргу 2026 року appeared first on Global Cosmetics News.
